Последняя неделя отметилась значительным ростом фондового рынка, особенно заметным для Nasdaq и S&P 500, которые обновили свои исторические максимумы, а индекс Dow Jones подошел всего в полупроцентах от собственного рекорда. Однако впереди на биржевых площадках ожидается несколько важных событий, способных повлиять на развитие ситуации и создать новые возможности для инвесторов и трейдеров. Расставим акценты и подробно рассмотрим составляющие этой насыщенной недели. Сроки действий тарифов, введённых администрацией Дональда Трампа, вызывают особое беспокойство среди участников рынка. Продолжавшаяся с апреля 90-дневная отсрочка быстротечно подходит к концу, а с 9 июля Америка может вновь повысить тарифы на импорт выше 10%.
Это обстоятельство создает крайне неопределенное поле для компаний, зависимых от международной торговли. Варианты дальнейшего развития подталкивают к ожиданию: с одной стороны, компании, защищённые от новых пошлин, могут получить внезапный импульс в цене акций, а с другой — наиболее уязвимые игроки рынка столкнутся с серьезными убытками. Сценарии дальнейших изменений зависят от переговоров с торговыми партнерами и возможных новых соглашений, которые могут в последний момент снять или изменить введённые тарифы. Внимание розничного сектора сосредоточено на масштабных маркетинговых кампаниях крупнейших игроков рынка электронной коммерции и ритейла. Amazon, Walmart и Target устраивают многодневные распродажи, предлагая потребителям огромные скидки и стимулируя активность покупателей в разгар летнего сезона.
Начиная с 8 июля и до 11 числа проходят долгожданные акции Amazon Prime Day, третья подряд в этом формате. Специалисты банковских аналитических подразделений ожидают, что за эти дни компания может реализовать товаров на сумму порядка 21 миллиарда долларов, что почти на 60% превышает предыдущие прогнозы. Walmart и Target так же расширяют временные рамки своих распродаж, что, по мнению экспертов, демонстрирует уверенность продавцов в наличии достаточных запасов несмотря на угрозы, связанные с тарифами. Амазон при этом демонстрирует относительную стабильность котировок, а акции Walmart выросли более чем на 8% с начала года. На энергетическом фронте большую важность имеет виртуальное заседание Организации стран-экспортёров нефти (ОПЕК), запланированное на ближайшее воскресенье.
Основной задачей станет определение объёмов добычи на август. За последние три месяца ОПЕК активно наращивала производство, компенсируя практически две трети сокращения, связанные с пандемией COVID-19. Решение по добыче будет влиять на динамику цен на нефть и, в свою очередь, затронет широкий спектр отраслей и производители товаров широкого потребления, а также будет важным фактором для фондовых индексов, зависящих от энергоносителей. Не менее значимый аспект недели – рост стоимости золота. Цена на драгоценный металл уже выросла почти на 27% с начала года и превысила отметку в 3300 долларов за унцию.
Многие ведущие аналитические компании — включая Goldman Sachs, Morgan Stanley и Bank of America — уверены, что золото преодолеет рубеж в 4000 долларов за унцию. Это не столько вопрос «если», сколько «когда». Повышение спроса на золото связано с ослаблением доверия мирового сообщества к доллару США в качестве резервной валюты, а новые игроки на рынке, такие как страны БРИКС, активно стремятся диверсифицировать свои резервы, рассматривая золото как альтернативу. В спортивном мире событием недели станут медиадни конференции Большой двенадцатки по американскому футболу, которые пройдут в Техасе. Этот блок событий привлекает интерес не только фанатов спорта, но и инвесторов в индустрию спортивных ставок.
Недавнее решение Национального студенческого спортивного комитета (NCAA) об урегулировании выплат спортсменам на общую сумму 2,8 миллиарда долларов открывает новые горизонты и возможности монетизации для университетских спортивных программ. Партнёрства с финансовыми платформами, такими как PayPal и Venmo, обеспечивают гладкое проведение денежных операций и способствуют дальнейшему росту азартных рынков. Что касается отдельных акций, рынок предоставляет привлекательные возможности для роста. Такие компании, как Agnico-Eagle, Carvana, Rubrik, Ubiquiti и Ferrari, показали устойчивые технические индикаторы, формируя короткие базовые уровни после длительной консолидации. Аналитики отмечают потенциальные точки входа для приобретения акций этих эмитентов в ближайшую неделю.
Немаловажным событием станет приближающийся старт сезона отчетности второй четверти, первым крупным игроком среди них станет компания Delta Air Lines. Инвесторов интересует ситуация с топливными расходами и общей потребительской активностью в секторе авиаперевозок. Прогнозы аналитиков предполагают снижение прибыли на акцию с некоторым ростом выручки, что может трансформироваться в динамику поведения акций на рынке. Также в повестке дня – апробация отчетов компаний Kura Sushi USA, AZZ, PriceSmart и Byrna Technologies, которые демонстрируют смешанную картину финансовых показателей, но в целом сохраняют привлекательность для инвестиционных стратегий. Рынок внимательно отслеживает эти результаты, так как они могут стать индикаторами отраслевых трендов и общего настроения инвесторов.
Ещё одним важным фактором остается геополитическая обстановка, связанная с предстоящим саммитом БРИКС в Рио-де-Жанейро. На нем будет обсуждаться единая позиция по вопросам американской торговой политики и растущих санкционных мер, направленных на новых участников блока, в том числе Иран. Состояние международных отношений и их влияние на мировой рынок – один из ключевых факторов, способных скорректировать глобальные экономические перспективы. Таким образом, предстоящая неделя будет весьма насыщенной и многоплановой. Участникам фондового рынка предстоит учитывать влияние комбинированных факторов из числа геополитики, сырьевых рынков, корпоративных отчетов и потребительской активности.
Внимательное наблюдение за поведением тарифных политик, колебаниями цен на нефть и золото, а также ходом маркетинговых кампаний крупнейших розничных компаний позволит максимально эффективно выстраивать инвестиционные стратегии и своевременно реагировать на вызовы современного рынка. Инвесторам важно сохранять гибкость и готовность к быстрой адаптации, ведь ни одна крупная тема в обозримой перспективе не может рассматриваться как изолированное событие. Взаимосвязи и перекрестное влияние на фондовые индексы и отдельные бумаги делают насыщенную экономическую и политическую картину недели масштабной и комплексной, обещая как риски, так и ощутимые возможности для роста капитала.
