Доллар восстанавливает утраченные позиции на фоне неожиданно позитивного отчета по продажам новых домов в США 25 сентября 2024 года - Финансовые рынки продолжают свое колебание в ответ на новейшие экономические данные из Соединенных Штатов, и сегодняшний день не стал исключением. Индекс доллара США (DXY) продемонстрировал небольшой рост, увеличившись на 0,02% после выхода отчета о продажах новых домов за август, который оказался лучше ожиданий аналитиков. Согласно данным, опубликованным сегодня, продажи новых домов в США снизились на 4,7% по сравнению с июлем, составив 716 тысяч единиц. Однако этот показатель оказался выше долгожданного уровня 700 тысяч, который ожидали эксперты, что и стало причиной восстановления доллара на рынке. Учитывая, что рынок уже закладывал 100% вероятность снижения процентной ставки Федеральной резервной системой (ФРС) на 25 базисных пунктов на следующем заседании 6-7 ноября и 59% вероятность снижения на 50 базисных пунктов, эта информация оказала положительное влияние на доллар.
В начале торгов доллар демонстрировал слабость, и его стремительное падение связывали с укреплением китайского юаня, который достиг максимума за 16 месяцев после введения правительством Китая новых мер стимулирования экономики. К тому же, также способствовало укреплению евро, который вырос до 14-месячного максимума после комментариев члена Правления Европейского Центрального Банка (ЕЦБ) Кнота, выступившего с hawkish-замечаниями по поводу процентных ставок. Кнот отметил, что не ожидает возвращения процентных ставок к очень низким уровням, которые наблюдались до пандемии, и добавил, что более постепенное снижение ставок возможно в ближайшем будущем, а также в первой половине следующего года. Это, в свою очередь, усиливает ожидания дальнейшего ужесточения денежно-кредитной политики от ЕЦБ, в то время как ФРС, наоборот, готовится к смягчению. И хотя комментарии Кнота способствовали укреплению евро, повышение доллара на фоне положительного отчета по продажам новых домов все же поддержало доллар в ходе торгов.
Евро-доллар (EUR/USD) на данный момент увеличился на 0,03%, достигнув 14-месячного максимума. На рынке заметна дивергенция центробанков: если ЕЦБ, как ожидается, снизит процентные ставки на 25 базисных пунктов в этом году, то ФРС, по мнению аналитиков, может снизить ставки на 50 базисных пунктов до конца года. В то же время курс доллара к иене (USD/JPY) также показывает положительную динамику, увеличившись на 0,61%. Иена демонстрирует умеренное падение, находясь прямо выше трехнедельного минимума, что обусловлено недавними заявлением нового губернатора Банка Японии (БНЯ) Уэда о том, что БНЯ не планирует спешить с повышением процентных ставок. При этом, более сильные показатели инфляции также поддерживают иену.
Согласно отчету по индексу цен производителей в Японии, за август показатель остался на уровне 2,7% в годовом исчислении, что немного превышает ожидания аналитиков на уровне 2,6%. Спрос на безопасные активы, такие как золото и серебро, также оказался под влиянием последних экономических данных. Декабрьские фьючерсы на золото (GCZ24) выросли на 13,40 долларов (0,50%), достигнув нового рекорда. В то же время серебро (SIZ24) также показывало рост на 0,035 доллара (0,11%). Эти активы все еще остаются привлекательными для инвесторов, поскольку слабые экономические данные из США поддерживают мнение о возможности дальнейшего снижения процентных ставок ФРС, что, в свою очередь, ведет к повышенному интересу к золоту как к средству сохранения стоимости.
На фоне роста цен на драгоценные металлы участники рынка отмечают, что недавний рост спроса на золото может быть связан с увеличением длинных позиций в фондах фондового рынка, которые за последнюю неделю достигли максимума за семь с половиной месяцев. Таким образом, текущая ситуация на рынке подтверждает общий тренд на поиск безопасных активов среди инвесторов в условиях нестабильности на фондовых рынках и экономической неопределенности. Вкупе с этими событиями стоит отметить, что ожидания снижения ставок подрывают доверие к доллару, но положительная экономическая статистика может стать хорошим контраргументом в этой ситуации. Аналитики указывают, что, несмотря на укрепление курса доллара на фоне показателя продаж новых домов, цели Федеральной резервной системы по инфляции и занятости остаются в центре внимания. Таким образом, ближайшие заседания ФРС и ЕЦБ окажут значительное влияние на динамику валютных курсов, и инвесторы будут внимательно следить за сигналами от центральных банков, которые могут привести к изменению настроений на рынке.
