Фондовые рынки США демонстрируют положительную динамику перед открытием торгов, чему способствовали новостные сообщения и макроэкономические ожидания. В центре внимания инвесторов оказалась возможная досрочная смена председателя Федеральной резервной системы, что усилило спекуляции на тему ускорения снижения процентных ставок. Помимо этого, внимание рынка сосредоточено на предстоящих данных по валовому внутреннему продукту, которые способны оказать значительное влияние на дальнейшую траекторию развития экономики и политики Центробанка. Сентябрьские фьючерсы на индекс S&P 500 показали рост на несколько десятых процента, а Nasdaq 100 также продемонстрировал позитивную динамику, что свидетельствует о высокой оптимистичности рынка в условиях неопределенности. Волна ожиданий была подогрета сообщением о том, что президент США Дональд Трамп рассматривает возможность объявления своего кандидата на пост председателя ФРС значительно раньше обычных сроков.
Текущий глава ФРС Джером Пауэлл должен оставаться на своем посту до мая 2026 года, однако возможное назначение преемника уже в ближайшие месяцы создает эффект так называемого "теневого председателя" ФРС, который может влиять на настроение рынка и формировать ожидания относительно изменения денежно-кредитной политики. Стратеги крупных финансовых институтов отмечают, что такого рода нововведения способны значительно ускорить адаптацию инвесторов к перспективам снижения процентных ставок, что традиционно позитивно сказывается на фондовом рынке. В то же время неопределенность относительно реальных намерений и будущей политики ФРС порождает высокую волатильность и требует от участников рынка более тонкого анализа и готовности к быстрым изменениям. Помимо политических новостей, инвесторы сосредоточены на экономических показателях. Третий предварительный отчет по первому кварталу ВВП США и данные по числу первичных обращений за пособием по безработице станут индикаторами устойчивости роста американской экономики.
Рынок ожидает внятных сигналов о направлении и силе экономического восстановления после периодов перепадов и нестабильности. Результаты отчетности ключевых компаний, таких как производитель обуви Nike, также будут влиять на общее настроение на рынке, отражая качество корпоративных прибылей и готовность компаний к новым рыночным вызовам. Вчерашняя торговая сессия завершилась смешанными результатами по основным индексам. Среди лидеров роста оказалась компания Super Micro Computer, подскочившая более чем на 8% после получения рекомендации «Покупать» от аналитиков GF Securities со значительным ценовым таргетом. Положительное движение зафиксировали акции Nvidia, которые выросли более чем на 4% на фоне пересмотра прогнозной цены с меньшей отметки до $250 за акцию, что связано с ожидаемым ростом рынка AI и дата-центров к 2028 году, оцениваемым в 2 триллиона долларов.
Технологическая компания QuantumScape также продемонстрировала значительный прорыв, увеличив стоимость своих акций более чем на 30% после объявления успешной интеграции нового процесса производства батарей. В то же время Paychex показала снижение котировок после публикации финансовых результатов, которые не смогли превзойти ожидания рынка, что негативно повлияло на доверие инвесторов и заставило их пересмотреть позиции. Экономические данные, опубликованные в среду, подчеркнули определённые слабые места экономики США. Продажи новых домов упали на 13,7% в месячном выражении, достигнув минимального за семь месяцев уровня, что оказалось хуже прогнозов аналитиков. Это свидетельствует о рисках в секторе недвижимости и потенциальном замедлении потребительского спроса, что может оказывать давление на экономический рост и создавать дополнительные вопросы для ФРС.
В своем выступлении на слушаниях в Сенате, Джером Пауэлл отметил трудности в оценке влияния тарифов на уровень инфляции. Он подчеркнул важность осторожного подхода к дальнейшей политике ЦБ, учитывая неопределенность в экономической среде и глобальных торговых отношениях. Слова главы ФРС подчеркивают баланс между необходимостью стимулирования экономики и рисками перегрева, которые должны быть учтены при будущих решениях. Таким образом, сочетание политических слухов, важных макроэкономических индикаторов и корпоративной отчетности создает уникальный фон для динамики американского фондового рынка. Инвесторы должны внимательно следить за развитием ситуации, потому что решения по Федеральной резервной системе и данные по ВВП будут играть ключевую роль в определении направления рынков в ближайшие месяцы.
В существующих условиях важность качественного анализа и адекватного управления рисками становится как никогда актуальной, а изменения на рынке представлены широким спектром возможностей для как для осторожных, так и для агрессивных игроков.
