В последние годы криптоиндустрия переживает беспрецедентный рост как по числу пользователей, так и по объему инвестиций. Однако с увеличением популярности цифровых активов возрос и уровень угроз, которым подвергаются их владельцы. Одной из наиболее тревожных тенденций стали так называемые «wrench attacks» — физические нападения, целью которых является кража доступа к криптовалютным кошелькам путем насилия и запугивания. Эти события серьезно изменили восприятие безопасности и хранения цифровых активов, в результате чего многие инвесторы все чаще обращаются к централизованным сервисам хранения криптовалюты, то есть кастодиальным решениям. Тема безопасности, ранее зачастую сводившаяся к техническим аспектам защиты приватных ключей, сегодня приобрела и человеческое измерение, что серьезно влияет на развитие рынка и поведение инвесторов.
Изначально криптовалюты позиционировались как средства, предоставляющие полный контроль их владельцам. Модель собственничества «не твои ключи — не твои монеты» превозносила преимущества холодного хранения, где приватные ключи находятся вне онлайн-сетей, минимизируя риск хакерских атак. Такой подход казался идеальным в плане цифровой безопасности, однако подвергался недостаточной оценке со стороны физических угроз. Концепция абсолютного контроля оказалась уязвимой к атакам «с применением физического воздействия», когда инвесторы и руководители проектов становятся жертвами похищений, нападений с целью вымогательства доступа к их хранилищам. За последние годы высокопрофильные случаи, такие как похищение основателя криптовалютного кошелька Ledger и его супруги в январе 2025 года, показали, насколько опасной может быть реальность для владельцев крупных криптоактивов.
Такие случаи привлекли внимание как широкой общественности, так и государственных органов. Например, французский министр внутренних дел провел специальные встречи с представителями криптосообщества для обсуждения способов противодействия данной угрозе. Подобные происшествия ярко демонстрируют, что физическая безопасность криптоинвесторов становится не менее важной, чем цифровая. В ответ на растущие риски и повышенную опасность для физических лиц интерес к централизованным кастодиальным решениям существенно возрос. Такие сервисы предлагают контролируемую институциональную защиту — средства хранятся и управляются в безопасных условиях, часто с применением многоуровневых протоколов безопасности, многофакторной аутентификации, механизмов совместного управления ключами и складской инфраструктурой.
Компании, предоставляющие кастодиальные услуги, внедряют технологические инновации, такие как мультиподписи (multisig) и мультипартийные вычисления (MPC), которые позволяют распределять контроль над активами между несколькими участниками, снижая риски, связанные с единичным источником компрометации. Одной из ключевых особенностей централизованных решений является возможность значительно «повысить цену» для потенциального злоумышленника, пытающегося получить доступ к средствам инвестора. Если ранее физический нападатель мог относительно просто выкрасть приватный ключ под угрозой насилия, то теперь он сталкивается с рядом барьеров: многоуровневыми системами одобрения транзакций, временными блокировками доступа к активам и необходимостью обходить защиту, обеспечиваемую профессиональными службами безопасности таких кастодиев. Это делает атаки менее привлекательными и финансово невыгодными. Тем не менее, обращение к централизованным хранителям связано и с определенными компромиссами.
Доверие к третьей стороне всегда несет риски, особенно с учетом прецедентов взломов и внутреннего мошенничества, известных в криптовалютной индустрии. Известные случаи взломов крупнейших бирж и кастодиальных платформ напоминают о том, что абсолютная безопасность невозможна, и выбор инвестора сводится к поиску оптимального баланса между удобством, защитой и контролем. В этом отношении MPC и мультиподписные кошельки представляют собой компромисс между полной децентрализацией и централизованным хранением, предлагая распределенную ответственность и усложняя проведение преступных операций. Кроме технологических решений, наблюдается рост спроса на физическую охрану среди ликвидных инвесторов и руководителей криптокомпаний. Агенты безопасности, сопровождение и охрана объектов стали нормой для тех, кто держит значительные суммы в криптовалютах.
Это подчеркивает, как физическая и цифровая безопасность интегрируются в комплексную стратегию защиты активов. Регуляторные инициативы играют также важную роль в формировании рынка кастодиальных услуг. Законодательство в ЕС, США и других крупных юрисдикциях постепенно устанавливает стандарты и требования к хранению и управлению цифровыми активами, что повышает доверие инвесторов и институциональных игроков. Законодательная база способствует масштабированию профессиональных сервисов хранения и делает их более доступными для розничных и институциональных клиентов. Тенденция к легализации и регулированию рынка помогает закрепить положительный имидж централизованных ковчезей для криптовалют и улучшить инфраструктуру безопасности.
Общая картина на крипторынке показывает, что, несмотря на идеалы децентрализации и автономии пользователей, реальные угрозы физического характера уже становятся важным фактором для пересмотра приоритетов хранения активов. Пока индустрия адаптируется к новым вызовам, инвесторы совершают переход от абсолютного контроля к комплексным, институционально поддерживаемым решениям, которые призваны минимизировать как цифровые, так и физические риски. В перспективе можно предположить, что технология MPC и интегрированные сервисы хранения будут занимать все более значимое место, обеспечивая надежный баланс между безопасностью и удобством. Развитие стандартов и усиление мер регулирования также будет способствовать снижению числа классических атак и увеличению стоимости попыток физического злодеяния. Таким образом, на фоне роста физических угроз и насилия, связанных с криптовалютными активами, наблюдается естественный переход к централизованным формам хранения, подкрепленным новейшими технологиями защиты и законодательными рамками.
Это отражает процесс взросления крипторынка и его интеграции в традиционные финансовые системы, где системная безопасность и комплексный подход к защите необходимы для уверенного развития и принятия криптотехнологий в массовом масштабе.
