В первой половине 2025 года рынок слияний и поглощений (M&A) в Северной Америке продолжил демонстрировать высокий уровень активности, несмотря на глобальные экономические вызовы и геополитическую неопределённость. Ведущими советниками в финансовом секторе по объёму сделок и по их ценности оказались две крупные компании: JP Morgan и Houlihan Lokey. Их успешная деятельность стала предметом пристального внимания аналитиков и участников рынка, а результаты отражают важные тенденции, способствующие развитию индустрии. JP Morgan вновь заняла лидирующую позицию по суммарной стоимости сделок, консультируя по инвестициям на общую сумму в 209,4 миллиарда долларов США. Этот показатель демонстрирует не только размеры отдельных сделок, но и уверенность клиентов в финансовой силе и опыте банка, а также его способности сопровождать крупные и сложные проекты.
Среди консультируемых JP Morgan были 40 сделок стоимостью свыше миллиарда долларов, включая шесть мега-сделок, превышающих отметку в 10 миллиардов долларов каждая. Эти масштабные операции укрепили рейтинг банка и позволили оставаться на вершине по капитализации M&A деятельности. Параллельно с этим, Houlihan Lokey стала лидером по количеству завершенных сделок — её портфолио насчитывает 93 транзакции. Несмотря на то, что достижение максимального количества сделок едва не превысило отметку в 100 за полугодие, это свидетельствует о высокой оперативности и эффективности работы консультантов компании в различных сегментах рынка. Houlihan Lokey специализируется на услугах по реструктуризации и финансовому консультированию, что помогает ей удерживать значительную долю в сегменте сделок малого и среднего масштаба, которые, несмотря на меньший номинал, составляют значительную часть общей активности рынка.
За годы интенсивной конкуренции на рынке финансовых услуг наблюдается возврат к моделям, где помимо сударственных транзакций большого масштаба растёт объем сделок с участием частных компаний и инвесторов. Компании, такие как JP Morgan и Houlihan Lokey, адаптировались к этим изменениям, развивая свои предложения и увеличивая портфель клиентов в различных отраслях. Высокие показатели данных консультантов неразрывно связаны с их способностью предоставлять комплексные решения, включающие стратегическое планирование, оценку рисков и сопровождение договоров. Среди прочих заметных участников рынка можно выделить Goldman Sachs, который занял второе место по объёму сделок, консультируя по 68 транзакциям на сумму 189,3 миллиарда долларов. Следом идут Morgan Stanley, Citi и Evercore, которые также продемонстрировали высокую активность и компетенции в проведении сложных сделок.
Интересно, что Jefferies и Piper Sandler, несмотря на одинаковое количество сделок (49), различаются рейтингом из-за разницы в общей стоимости транзакций, что подчёркивает важность как числа, так и ценности операций на современном рынке M&A. Аналитики подчеркивают, что данные достижения служат примером устойчивости и роста финансового консультирования в Северной Америке. Внимательное отслеживание сделок осуществляется специализированными службами, которые собирают и анализируют информацию из различных отраслевых источников, сайтов компаний и официальных отчетов. Это способствует прозрачности рынка и предоставляет инвесторам и участникам индустрии ценные инструменты для принятия взвешенных решений. Экономическая конъюнктура первой половины 2025 года характеризуется повышенной волатильностью рынков, усилением региональных интеграций и возросшей конкуренцией за активы.
В таких условиях партнерство с надежными и опытными консультантами становится ключевым фактором успеха для компаний, намеренных реализовать свои стратегические планы через слияния и поглощения. JP Morgan и Houlihan Lokey смогли использовать свои ресурсы и экспертизу для поддержки клиентов в сложных сделках и адаптации к постоянно меняющимся условиям. Важной чертой современного рынка M&A становятся также технологические инновации и использование цифровых платформ, которые оптимизируют процесс поиска партнеров, проведения дью-дилидженс и управления рисками. Эти инструменты позволяют консультантам быстро адаптироваться к новым вызовам и повышать качество рекомендуемых стратегий, что особенно заметно в деятельности ведущих игроков, включая JP Morgan и Houlihan Lokey. Стоит отметить, что высокий уровень активности на рынке слияний и поглощений стимулирует российские и международные компании к поиску новых возможностей для роста и расширения влияния.
Это создает предпосылки для усиления конкуренции и экспертного развития финансовых консультантов в масштабе всей Северной Америки и за её пределами. В заключение, результаты первой половины 2025 года подтверждают статус JP Morgan и Houlihan Lokey как ключевых лидеров рынка M&A в Северной Америке. Их успехи стали отражением глобальных тенденций развития финансовых услуг, роста масштабности сделок и повышения качества сопровождения клиентов. Аналитические отчеты и рейтинги помогают инвесторам видеть наиболее надежных партнеров в отрасли и способствуют дальнейшему развитию эффективных стратегий в области слияний и поглощений.
