BlackRock, крупнейшая в мире инвестиционная компания, недавно приняла решение приостановить встречи с компаниями, вовлеченными в акционерные споры. Это решение стало результатом новых правил, введенных Комиссией по ценным бумагам и биржам США (SEC), которые касаются участия управляющих активами в вопросах экологии, социальной ответственности и корпоративного управления (ESG). Новые правила SEC вводят строгие требования в отношении взаимодействия управляющих активами с компаниями, что, в свою очередь, создает неопределенность в том, насколько активно они могут влиять на корпоративное поведение. Ранее BlackRock и другие управляющие активно обсуждали с компаниями вопросы, касающиеся голосования перед акциями активистов и стандартных прокси-вопросов на ежегодных собраниях. Однако изменение в регулировании привело к необходимости пересобрать свои подходы к взаимодействию.
SEC теперь требует от крупных управляющих активами предоставления более подробной информации о своих инвестициях, если они владеют более 5% акций компании. Это заставляет BlackRock переходить на более сложные формы отчетности, такие как 13-D, которые обычно предназначены для активистских инвесторов, таких как хедж-фонды. Данная форма требует не только информирования о доле, но и четкой формулировки цели инвестиций. Новое регулирование значительно увеличивает объем требований к отчетности, что приводит к приостановке встреч BlackRock с компаниями для того, чтобы переоценить свою стратегию и адаптироваться к новым условиям. Тем не менее, BlackRock продолжает развивать свои планы увеличения присутствия на рынке Индии и инвестирования в технологии искусственного интеллекта.
Компания должна нанять около 1200 инженеров и аналитиков данных для поддержки функций управления активами и финансового анализа. BlackRock также планирует приобрести компанию Preqin, что позволит укрепить свои позиции на глобальном рынке. В условиях новых правил SEC BlackRock продолжает оставаться оптимистичным в отношении своего будущего. По данным аналитиков Уолл-стрит, акция BlackRock имеет консенсусный рейтинг «Сильная покупка», основанный на 13 рекомендациях для покупки и 2 рекомендациях для удержания. С текущей ценой акций в 1179,54 доллара, средняя целевая цена акций BlackRock предполагает потенциальный рост на 20,62%.
Несмотря на временную паузу в публикациях и встречах, специалисты уверены, что усилия BlackRock по расширению и внедрению технологий искусственного интеллекта будут способствовать долгосрочному росту компании. Новые правила SEC, по мнению экспертов, направлены не только на выдачу более строгих требований к отчетности, но и на уменьшение влияния крупных управляющих активами на корпоративные решения. Это действие рассматривается как шаг к более сбалансированному рынку, где компании будут иметь возможность сделать свои собственные решения, не поддаваясь давлению управляющих. Клиенты BlackRock, инвесторы и аналитики пристально следят за изменениями, которые могут оказать значительное влияние не только на работу компании, но и на весь сектор управления активами. Важно отметить, что BlackRock всегда оставался на передовой линии внедрения ESG-стандартов и имеет ресурсы для адаптации к новым условиям рынка.
Заключая, можно сказать, что приостановка встреч BlackRock с компаниями является временной, и компания, скорее всего, будет продолжать эволюционировать, принимая во внимание новые стандарты и правила. Управляющие активами должны адаптироваться к быстроменяющемуся ландшафту и использовать впечатляющие достижения в области технологий и данных для дальнейшего укрепления своих позиций на рынке. Следите за новостями из мира финансов и инвестиций, чтобы быть в курсе всех изменений, касающихся BlackRock и других ведущих игроков на рынке.
