В последние годы автокредиты стали не только популярным способом приобретения автомобиля, но и объектом обсуждения налоговой политики США. В центре внимания оказался налоговый вычет на проценты по автокредитам, который активно продвигается Республиканской партией и поддерживается лично бывшим президентом Дональдом Трампом. В основе данной инициативы — предложение о предоставлении налогового вычета до 10 тысяч долларов ежегодно с процентов по новым автокредитам, что на первый взгляд выглядит как значительная помощь покупателям. Однако детали реализации и реальные выгоды от этой меры показывают, что получить полный налоговый вычет сможет лишь узкая категория автомобилистов — те, кто приобретает очень дорогие автомобили стоимостью порядка 130 тысяч долларов и выше. Идея о налоговой льготе на проценты по автокредитам возникла в ходе избирательной кампании Дональда Трампа.
Политик пообещал облегчить финансовую нагрузку на покупателей новых автомобилей, сделав проценты по кредитам вычитаемыми из налогооблагаемой базы. Эта мера вошла в так называемый законопроект «One Big Beautiful Bill Act», который был принят Палатой представителей и вскоре должен рассматриваться Сенатом. Закон предусматривает ограничение временного характера налоговой льготы — действует до 2028 года. Тем не менее, экономические эксперты указывают на то, что для значительного финансового эффекта требуется крупный кредит, что сопряжено с покупкой дорогостоящей машины. По данным аналитиков из компании Cox Automotive, чтобы воспользоваться максимальным налоговым вычетом в 10 тысяч долларов в год, размер процента по автокредиту должен быть свыше этой суммы.
При средней процентной ставке нового автокредита около 9,5% и типичном сроке кредитования 72 месяца (6 лет), это говорит о необходимости брать кредит свыше ста тысяч долларов. В числе примеров — автомобили стоимостью примерно 130 тысяч долларов, среди которых модели престижных и элитных марок: Rolls-Royce, Ferrari, Bentley, Lamborghini, McLaren, Porsche, Land Rover, Cadillac, Maserati, Lotus, Mercedes-Benz и другие. Экономист Джонатан Смок отметил, что только около одного процента автокредитов достигает такой суммы, что делает получение полной налоговой льготы привилегией очень небольшого круга покупателей. Для большинства граждан США кредитные обязательства и процентные выплаты значительно меньше — средняя сумма автокредита в 2025 году составляет примерно 43 тысячи долларов, а годовые проценты по нему — 3 тысячи долларов или менее. Соответственно, налоговая льгота для типичного потребителя будет гораздо ниже максимальной пропорционально реальным процентным расходам.
Еще одним ограничением выступают налоговые рамки дохода. Предусмотрены доходные пороги, при которых величина налогового вычета уменьшается или вовсе отменяется. Так, если доход физического лица превышает 100 тысяч долларов в год, либо у супружеской пары, подающей совместную декларацию, более двухсот тысяч, то размер доступной льготы снижается. При доходах свыше 150 тысяч (индивидуально) или 250 тысяч (в браке) налоговые выгоды от данного вычета либо исчезают, либо становятся незначительными. Парадоксально, но те, кто финансово способен позволить себе дорогой автомобиль и крупный автокредит, с большой вероятностью не смогут применить полный размер налоговой льготы.
Дополнительным требованием законопроекта стало условие, что автомобили должны быть собраны в США, что также ограничивает ассортимент подходящих моделей. Многие экзотические и престижные марки имеют заводы за пределами страны, что может снизить число квалифицирующихся машин и, соответственно, список потенциальных обладателей полной льготы. Аналитическое исследование по данному вопросу показывает, что среднестатистический покупатель автокредита даже при действии льготы получит лишь ограниченную экономию. Например, при кредите в 43 тысячи долларов с процентной ставкой около 9,5% годовых налоговый вычет в первый год составит примерно 3000 долларов — сумма, вычитаемая из налогооблагаемого дохода, что при типичных налоговых ставках означает фактическую экономию порядка 500 долларов или меньше. Это далеко от обещанных десяти тысяч, и в последующие годы выгода будет снижаться еще больше.
Как все это повлияет на рынок автомобилей и потребителей? Введение такой налоговой льготы может стимулировать спрос на премиальные и элитные автомобили, поскольку часть покупателей сможет снизить совокупные затраты за счет налоговой выгоды. Однако учитывая жесткие требования и ограничения, усиленного роста продаж массовых марок и моделей ожидать не приходится. Для большинства покупателей уровень цен и доходов не позволит воспользоваться льготой в значимых размерах. Более того, налоговые барьеры по доходам снижают привлекательность этой меры среди мало- и среднеобеспеченных групп населения. В экономическом плане, инициатива может способствовать укреплению позиций производителей авто класса люкс и расширению рынка дорогостоящих машин, особенно если автопроизводителям удастся адаптировать сборочные линии под нормы американского законодательства.
При этом автодилеры и финансовые организации могут ожидать усиления сегмента крупных автокредитов, что повлечет за собой изменения в стратегии маркетинга и кредитования. Другим аспектом обсуждения являются последствия для государственного бюджета. Предоставление налоговых вычетов на проценты по автокредитам приведет к сокращению налоговых поступлений. Хотя эта мера временная, государственным органам придется учитывать влияние на дефицит бюджета, особенно в условиях текущих экономических вызовов и необходимости финансирования других социальных программ. Наконец, важно отметить, что налоговый вычет применяется на проценты, а не на сумму самого кредита или стоимость автомобиля.
Это значит, что заемщики с меньшими процентными ставками или с короткими сроками кредитования получат еще меньше налоговых преимуществ. Текущие условия кредитного рынка, включая процентные ставки и финансовую доступность, станут ключевыми факторами в том, насколько широко распространится польза от данной инициативы. В итоге, проект налогового вычета на проценты по автокредитам, предложенный и поддержанный Дональдом Трампом и республиканцами, представляет собой интересную, но достаточно узконаправленную меру. Её преимущества ощутят в основном состоятельные покупатели элитных автомобилей, готовые взять крупный кредит и отвечающие требованиям по доходам и месту сборки авто. Для большинства среднестатистических американцев налоговая льгота станет лишь небольшой дополнительной экономией, которая вряд ли существенно повлияет на их решение о покупке автомобиля.
Тем не менее, данная инициатива имеет потенциал изменить баланс сил в автомобильной промышленности и кредитном секторе, стимулируя спрос на сегмент роскоши и внедряя новые правила игры в автокредитовании. В условиях меняющегося финансового климата США сложно прогнозировать, насколько глубоко сможет внедриться эта мера, но уже сегодня очевидно, что получить полный налоговый вычет по автокредитам возможно лишь при покупке дорогого автомобиля стоимостью около 130 тысяч долларов и выше.
