Цифровые банки в последние годы стали важными игроками на финансовом рынке благодаря гибкости, удобству и инновационным технологиям. Один из таких участников - First Internet Bancorp, цифровой банк с активами в размере более 6 миллиардов долларов, совершил значимый шаг, который поможет ему укрепить финансовое состояние и улучшить показатели доходности. В сентябре 2025 года банк объявил о продаже портфеля коммерческих кредитов на сумму 869 миллионов долларов крупной инвестиционной компании Blackstone. Эта сделка стала крупнейшей в истории банка за 25 лет его существования и призвана сбалансировать структуру активов, снизить концентрацию рисков и предоставить новые возможности для роста. Продажа почти одного миллиарда долларов в виде займов под одних арендаторов связана с особенностями коммерческой недвижимости, где эти кредиты обеспечены объектами с одним арендатором - крупной, узнаваемой розничной сетью.
Такие "single tenant loans" традиционно считаются достаточно надёжными за счёт стабильного потока арендных платежей, что привлекательно для банков и инвесторов. Несмотря на продажу, руководство First Internet Bancorp заявляет о своей долгосрочной приверженности к этому сегменту рынка и намерении продолжать кредитование в сфере недвижимости с арендаторами одного типа. Сделка позиционируется как шаг для "перезагрузки" кредитного портфеля, что даст возможность увеличить кредитование и адаптироваться к меняющимся условиям рынка. Позиция руководства состоит в том, что портфель с фиксированной процентной ставкой, который до сих пор занимал значительный объём активов банка, ограничивал его возможности в области кредитования. Владелец и генеральный директор компании Дэвид Беккер отметил, что продажа кредитного портфеля с небольшой скидкой около 5 процентов от номинала позволит получить ликвидность и направить средства на формирование более доходных активов.
Такая оптимизация структуры баланса даст банку большую гибкость и устойчивость к изменениям рыночной конъюнктуры, а также поможет сократить зависимость от стоимости депозитов. Последствия продажи кредитов отражаются на нескольких ключевых аспектах работы First Internet Bancorp. Во-первых, снижение концентрации коммерческой недвижимости в структуре активов способствует уменьшению рисков, связанных с отраслевыми колебаниями и возможным ухудшением кредитного качества. Во-вторых, увеличение капитала благодаря выручке от сделки укрепит финансовую устойчивость банка, что особенно важно на фоне роста проблемных кредитов, наблюдаемых в сегменте малых бизнесов и франчайзинга. Так, по итогам второго квартала 2025 года банк отметил рост списаний по займам и повышение резервов на возможные потери, что требует внимательного управления активами и кредитным портфелем.
История First Internet Bancorp, основанного в 1999 году, отражает эволюцию банковского сектора, стремящегося идти навстречу цифровым технологиям и новым моделям работы. Позиционирование как один из первых цифровых банков страны обеспечило ему устойчивый рост клиентов и активов, однако текущие экономические вызовы и изменения в кредитных рынках требуют адаптации. Продажа крупного портфеля - не только финансовый ход, но и стратегический сигнал о готовности к модернизации бизнес-модели и активной работе с новыми продуктами и клиентскими сегментами. Взаимодействие с крупным институциональным инвестором, таким как Blackstone, открывает дополнительные возможности для оптимизации управления кредитами и будущих партнерств. Инвестиционные компании обладают опытом и ресурсами для эффективного сопровождения коммерческих объектов с одним арендатором, что может позитивно сказаться как на качестве управления, так и на ликвидности кредитного портфеля.
С точки зрения клиентов и рынка, оптимизация активов и увеличение капитала у цифрового банка может проявиться в расширении линейки кредитных продуктов, увеличении суммы кредитных лимитов и более выгодных условиях обслуживания. Для инвесторов и акционеров сделка означает повышение прозрачности и укрепление финансового состояния, что снижает риски вложений и улучшает прогнозы по доходности в среднесрочной и долгосрочной перспективах. Таким образом, крупная продажа коммерческих кредитов First Internet Bancorp является важным этапом, который позволит банку переосмыслить свою стратегию развития и стать более конкурентоспособным на динамичном рынке цифровых финансовых услуг. Грамотное управление балансом и риск-менеджмент создают основы для устойчивого роста, что особенно актуально в условиях повышения неопределённости на глобальных и национальных финансовых рынках. Данная сделка демонстрирует, как цифровые банки интегрируют традиционные финансовые инструменты и новаторские решения, создавая современные и эффективные бизнес-модели, соответствующие требованиям времени.
.
