В последние годы мир финансов претерпевает значительные изменения, и одной из самых обсуждаемых тем является внедрение криптовалют и цифровых активов в традиционную банковскую систему. Крупнейшие кастодиальные банки, в частности Citibank и State Street, готовятся предложить свои услуги по криптокустодии, что может кардинально изменить рынок. Давайте подробнее рассмотрим эту тему и выясним, что стоит за этими новыми инициативами. Ситуация на рынке криптовалют постепенно стабилизируется, и многие финансовые учреждения начинают осознавать, что цифровые активы не являются временным трендом. По мере того как все больше инвесторов проявляет интерес к криптовалютам, традиционные банки, такие как Citibank и State Street, стараются адаптироваться к новым условиям.
В частности, Citibank, являющийся третьим по величине банком в США с активами управления на сумму 2,14 триллиона долларов, завершил успешный пилотный проект по токенизации частных фондов. Это стало важным шагом к запуску своих криптокустодиальных услуг. С другой стороны, State Street — один из крупнейших кастодиальных банков, управляющий 44 триллиона долларов в традиционных активах, тоже готовится к старту сервиса криптокустодии в следующем году. По словам директора по продуктам Доны Милрод, новая услуга будет включать в себя возможность использовать токенизированные активы в качестве залога. Это станет значительным подспорьем для клиентов, которые хотят интегрировать цифровые активы в свои финансовые стратегии.
Запуск криптокустодиальных услуг банками также стал возможным благодаря недавним изменениям в регулировании. Успех этих инициатив во многом связывается с решением Комиссии по ценным бумагам и биржам США (SEC) отменить противоречивую учетную норму SAB 121. Этот документ требовал от компаний, хранящих криптовалюту для клиентов, значительного раскрытия информации о своих обязательствах и активах. Многие эксперты и законодатели, такие как сенатор Чак Шумер, выступили против этого требования, указывая на его высокие затраты на соблюдение и недостаточную прозрачность. С отменой SAB 121 банки получили возможность более свободно предлагать свои услуги по криптокустодии.
Однако перед ними стоят определенные вызовы. В частности, Citi и State Street необходимо получить одобрение от Федеральной резервной системы (ФРС) и Департамента финансовых услуг Нью-Йорка (NYDFS). Это требование связано с соблюдением капиталовложений и управлением рисками, что также в свою очередь может повлиять на их будущие успехи в этой области. Citibank также анонсировал запуск своей платформы CIDAP, которая будет предоставлять технологии для защиты цифровых активов своих клиентов. Это решение ожидается как важный шаг в направлении надежности и защиты активов в условиях растущей конкуренции на крипторынке.
Кроме того, банк активно изучает программы по токенизации частных рынков, что позволит расширить спектр услуг для клиентов. Интересно, что в этом процессе участвует также Coinbase, который ведет переговоры с финансовыми учреждениями для предоставления услуг по управлению торговлей и хранению активов. Это лишь подтверждает растущую и важную роль криптовалют в экономике, где традиционные финансовые учреждения начинают работать в тандеме с криптобиржами для предоставления комплексных решений. Однако, несмотря на обещающие возможности для банков в сфере криптокустодии, эксперты указывают на некоторые препятствия, которые могут затруднить этот процесс. В первую очередь, это необходимость соблюдения существующих норм и стандартов, касающихся управления рисками.
Как отметил председатель Федеральной резервной системы Джером Пауэлл, банки способны обслуживать криптоклиентов, при условии соблюдения всех требований по раскрытию информации о рисках. Кроме того, Пауэлл также подчеркнул, что Биткойн в первую очередь конкурирует с золотом, а не с долларом США. Это утверждение отражает то, что криптовалюта все еще воспринимается как высоко рискованный актив, и не все банки готовы в полной мере интегрировать их в свои основные операции. С учетом всего вышесказанного, становится очевидным, что внедрение услуг по криптокустодии предоставляет уникальные возможности для крупнейших банков. Стратегия Citibank и State Street по развертыванию новых сервисов в сочетании с изменениями в регулировании открывает двери к новым рынкам и клиентам.
Однако будущее этих инициатив остается в руках регуляторов и зависит от способности банков преодолевать существующие вызовы. Таким образом, направление, в котором движется индустрия криптовалют, все более сводится к слиянию традиционного финансового мира и цифровых активов. Крупнейшие банки мира, такие как Citi и State Street, готовы стать частью этой эволюции, и у них есть все шансы на успех. Пока мы наблюдаем этот захватывающий процесс, неизбежно становится вопрос, какие новые технологии и решения сможет предложить этот новый мир финанасов.
