В последние годы ситуация на международной арене значительно обострилась, особенно с началом конфликта между Россией и Украиной. В ответ на военные действия Запад ввел масштабные экономические и финансовые санкции против России, направленные на ослабление её возможностей по финансированию военных операций и ограничение доступа к мировым финансовым рынкам. Однако Москва нашла обходные пути для сохранения финансовой деятельности, и Киргизстан оказался ключевым регионом для реализации этих стратегий благодаря развитию криптовалютной индустрии. Аналитики из американской блокчейн-форенсик компании TRM Labs провели детальное исследование потоков криптовалюты через биржи, зарегистрированные в Киргизстане. Их данные демонстрируют, что более 90% всех нелегальных криптовалютных транзакций, проходящих через местные платформы, связаны с уклонением от санкций.
Эти операции включают в себя не только перевод средств, но и финансирование российской военной активности, приобретение двойного назначения товаров и поддержку теневых группировок, связанных с государственными и парамилитарными структурами. Рост криптоиндустрии в Киргизстане тесно связан с принятым в 2022 году законом, который предоставил токенам статус имущества, что сделало возможным создание и развитие более ста двадцати шести зарегистрированных криптобирж к концу 2024 года. В результате страна превратилась в привлекательную зону для регистрации новых криптоплатформ, так как бизнесмены и операторы получили юридическую защиту и возможность легально работать на рынке. Однако многие из этих бирж обладают признаками юридических «оболочек» — это компании с общими адресами, часто расположенными в квартирах, повторяющимися в различных регистрациях, а также единым кругом учредителей. Использование одинаковых электронных почт и копирование элементов администрационных данных указывает на скоординированную деятельность, направленную на сокрытие истинных владельцев и участников схем обхода санкций.
Особое внимание специалистов TRM Labs привлекли криптобиржи, использующие модели и алгоритмы, схожие с теми, что ранее применяла российская платформа Garantex. Последняя была внесена в санкционный список Министерства финансов США и закрыта по решению правоохранительных органов в марте 2025 года за участие в операциях по обходу санкций и поддержке теневых торговых площадок в даркнете. По информации экспертов, после ее ликвидации на рынке появилось ответвление под названием Grinex, которое продолжило работу с аналогичной технологической стратегией, используя российскую стабильную криптовалюту A7A5 для вывода значительных сумм средств. Тесные связи между участниками крипторынка в Киргизстане подтверждаются использованием единой инфраструктуры для управления кошельками и транзакциями. Некоторые из этих бирж имеют прямое отношение к организациям, таким как Русич — российское парамилитарное формирование, официально санкционированное в 2022 году за участие в боевых действиях на территории Украины.
Наличие таких связей свидетельствует о том, что крипторынок Киргизстана используется не только для финансовых махинаций, но и для поддержки военных и теневых структур России. Эксперт TRM Labs Ари Редборд отмечает, что постоянное использование одной юрисдикции для проведения незаконных операций вызывает серьезные последствия для ее экономической и финансовой стабильности. Усиление надзора со стороны международных органов может привести к ограничению доступа к глобальным рынкам, а крупные финансовые организации будут вынуждены исключать связанных с такой юрисдикцией клиентов из своих сетей. Это создает долгосрочные риски для экономики Киргизстана, что выходит за рамки просто репутационных потерь. Данные об использовании криптовалют как инструмента уклонения от санкций вызывают тревогу у мирового сообщества и специалистов финансовой безопасности.
Многие аналитики подчеркивают, что анонимность и децентрализация криптовалют создают дополнительные вызовы для регулирования и контроля, особенно в странах, где законодательство находится на ранних стадиях развития или не обеспечивает достаточных механизмов противодействия преступным действиям. На фоне этих вызовов международное сообщество предпринимает шаги по ужесточению контроля за криптовалютными операциями. Усиление KYC (знай своего клиента) и AML (борьба с отмыванием денег) процедур становится ключевым инструментом для предотвращения использования цифровых активов в незаконных целях. Однако, как показывает практика, некоторые криптобиржи, особенно те, что действуют на грани закона, продолжают игнорировать подобные требования или создают видимость их соблюдения, что затрудняет выявление и пресечение противоправной деятельности. Рост крипторынка в Киргизстане является одновременно и возможностью, и угрозой.
С одной стороны, законодательство обеспечивает предпринимателям уверенность и стимулирует развитие новых технологий и сервисов. С другой — отсутствие строгого контроля и прозрачности создает потенциальные лазейки для недобросовестных игроков и злоумышленников, в том числе на международном уровне. Ситуация в Бишкеке иллюстрирует, как локальные особенности юридической среды и стремление к быстрому развитию криптоиндустрии могут использоваться для обхода санкций и поддержки конфликтных действий. Таким образом, Киргизстан становится важным звеном в сложной цепочке мировых финансовых потоков, обеспечивая России неофициальный канал для обхода санкционных ограничений. Эта роль страны требует внимательного анализа и сбалансированной политики, направленной на развитие инноваций и соблюдение международных стандартов финансовой безопасности.
В противном случае риски превращения в постоянную «черную дыру» для грязных денег и санкционных нарушений могут негативно повлиять на экономику и международный имидж страны. В ближайшие годы мир, вероятно, столкнется с необходимостью усиления сотрудничества между государствами и технологическими компаниями для создания эффективных механизмов мониторинга и контроля цифровых активов. Киргизстан и другие страны с растущей криптоиндустрией должны активно интегрироваться в глобальную систему борьбы с финансированием преступности и санкционным обходом. Только так можно построить устойчивую и безопасную финансовую экосистему, которая будет служить интересам как национальных экономик, так и международного сообщества в целом.
