В условиях стремительного развития криптовалютной индустрии на первый план выходят новые модели кредитования, способные трансформировать традиционные финансовые сервисы. Один из ярких примеров — стартап Divine Research из Сан-Франциско, который с декабря прошлого года внедряет инновационный подход к выдаче необеспеченных криптозаймов, используя биометрическую платформу World ID, разработанную генеральным директором OpenAI Сэмом Олтманом. Этот проект ориентирован на пользователей с ограниченным доступом к классической банковской системе, предоставляя им возможность получения небольших кредитов в стабильной криптовалюте USDC. Divine Research позиционирует свое решение как «микрофинансирование на стероидах», обещая демократизацию доступа к кредитным ресурсам и поддержку для тех, кто раньше был исключен из финансового поля. Главной особенностью Divine Research является отказ от традиционных требований по обеспечению займа.
Вместо залога платформа применяет систему World ID — технологию, основанную на сканировании радужной оболочки глаза пользователя. Этот уникальный биометрический идентификатор помогает гарантировать, что один человек не сможет завести множество учетных записей и получить несколько займов одновременно. Такой уровень верификации существенно снижает риск мошенничества и добавляет доверия к необеспеченным кредитам. Это особенно важно на фоне долгосрочной борьбы отрасли с проблемой кредитных мошенников и злоупотреблений. Размер займов, предоставляемых Divine Research, относительно небольшой — до 1000 долларов в эквиваленте USDC stablecoin.
Подобный лимит ориентирован на потребности пользователей, которым нужны краткосрочные средства для покрытия повседневных расходов или мелких покупок. Важно отметить, что проект фокусируется на зарубежных рынках с ограниченной инфраструктурой традиционного кредитования, давая возможность таким лицам, как школьные учителя, торговцы фруктами и другие представители среднего класса в развивающихся странах, использовать цифровые активы для финансового роста. В отличие от классических банковских кредитов, процентные ставки по займам Divine Research достаточно высоки и варьируются от 20 до 30 процентов. Основное объяснение такой стоимости — повышенный уровень риска, поскольку кредитование происходит без обеспечения, и часть заемщиков может не вернуть средства. По данным основателя компании Диего Эстевеса, уровень дефолтов по первым займам достигает примерно 40 процентов.
Однако высокие ставки позволяют покрыть убытки и при этом гарантируют доходность для инвесторов, предоставляющих ликвидность на платформе. Инвестиционная модель Divine Research интересна тем, что вкладчиками становятся не крупные финансовые структуры, а обычные люди, которые хотят получить доходность, превышающую традиционные банковские капиталы. Платформа продумана таким образом, чтобы сумма по процентам, амортизированная с учетом уровня невозврата займов, все равно оставляла прибыль всем участникам процесса. Это создает уникальную экосистему, где каждый может выступать в роли кредитора, получая возможность заработать на рисковом, но потенциально выгодном рынке. Появление Divine Research отражает более широкую тенденцию к росту высокорискованных криптолендера, способных быстро реагировать на рыночные условия и привлекательные политические факторы.
В частности, появление таких проектов ускоряется благодаря поддержке известных личностей и увеличению доверия к технологическим инновациям типа биометрической идентификации и искусственного интеллекта. Аналогичные стартапы, такие как 3Jane, также предлагают необеспеченные кредитные линии на базе Ethereum, однако отличаются более строгими требованиями к доказательствам дохода и активов. Их планы включают внедрение ИИ-агентов для автоматического контроля за выполнением правил и снижением рисков невозврата. В контексте общего развития кредитования на основе блокчейн, происходит постепенный переход от подкрепленных активами займов к более гибким, но рискованным моделям. Традиционные финансовые учреждения, такие как JPMorgan Chase, уже рассматривают возможность предоставления плотно обеспеченных криптозаймов под активы типа Биткоина и Эфириума, что свидетельствует о признании потенциала данного рынка.
Однако опыт крупных сбоев в индустрии — крах Celsius, судебные разбирательства вокруг Genesis — напоминает о важности продуманного рискового управления и прозрачности. Тем не менее, Divine Research демонстрирует пример того, как современные технологии — биометрия, децентрализованная идентификация и цифровые активы — могут создавать новые финансовые продукты, способные расширить индикаторы финансовой инклюзивности. Их подход поднимает вопросы этики, регуляции и безопасности, поскольку необеспеченное кредитование в условиях высокой волатильности крипторынков и ограниченной правовой инфраструктуры требует постоянного мониторинга. Перспективы развития подобных проектов зависят от успешного сочетания инноваций в области идентификации пользователей, управления рисками и прозрачности взаимодействия между заемщиками и кредиторами. Выдача займов с использованием World ID открывает путь к более справедливому распределению финансовых ресурсов, позволяя людям из разных уголков мира подключаться к экономике без бюрократических барьеров.
Таким образом, Divine Research становится заметным игроком на рынке криптокредитования, предлагая уникальный опыт необеспеченных займов с поддержкой биометрической верификации. Их стратегия ориентирована на демократизацию доступа к кредитам и создание инновационной экосистемы инвесторов и пользователей, что соответствует трендам цифровой трансформации финансовой сферы. В последующие годы подобные модели могут стать основой для новых форм социально ориентированного микрофинансирования и поддержат глобализацию цифровой экономики.
