Финансовая платформа Robinhood, известная своей миссией демократизации инвестирования, сделала важный шаг вперед, представив несколько ключевых инноваций на своей ежегодной конференции «To Catch a Token» в Каннах. Компания анонсировала запуск собственного Ethereum Layer 2 блокчейна, внедрение токенизированных акций и выпуск криптовалютных бессрочных фьючерсов с возможностью использования кредитного плеча. Эти события знаменуют новую эру взаимодействия между криптовалютой и традиционными финансовыми рынками, открывая перед инвесторами принципиально новые возможности. Одним из важнейших анонсов стало предложение более 200 токенизированных акций и ETF для клиентов из Европы с возможность получения дивидендов непосредственно в приложении Robinhood. Что примечательно, это предложение ориентировано не только на расширение спектра доступных активов, но и на повышение доступности популярных американских фондовых инструментов, которые ранее для европейских трейдеров были недоступны.
Обещаемое увеличение числа токенов до 2000 к концу 2025 года усиливает амбиции компании по созданию масштабной экосистемы цифровых ценных бумаг. Токенизация акций станет мощным инструментом, открывающим рынок для новых категорий инвесторов и позволяющим приобретать доли в крупных компаниях частично, что оказывает существенное влияние на ликвидность и доступность. Изначально токены будут выпускаться на платформе Arbitrum, а в будущем перейдут на собственный Layer 2 блокчейн Robinhood, который, по словам Джоханна Кербрата, вице-президента и генерального менеджера Robinhood Crypto, станет полностью разрешительным и будет запущен уже в следующем году. Влад Тенев, сооснователь и генеральный директор Robinhood, подчеркнул важность токенизации, отметив, что она откроет двери к революции в торговле, позволяя владеть активами, которые ранее были недоступны для большинства инвесторов. Помимо традиционных акций и ETF, компания сделала уникальное предложение — токенизированные частные акции таких технологических гигантов, как OpenAI и SpaceX.
Это нововведение ориентировано на пользователей из Европы и представляет собой беспрецедентный шаг, способный изменить восприятие частных инвестиций, создав новые пути для участия в капитале инновационных компаний. Тенев отметил, что такие инструменты могут решить многие существующие в сфере финансов неравенства, обеспечивая более широкий доступ к перспективным активам. Помимо токенизированных акций, Robinhood анонсировала запуск криптовалютных бессрочных фьючерсов с кредитным плечом до 3х, ориентированных на европейских клиентов. Эти фьючерсы, хотя и пока не запущены, ожидаются к полному внедрению уже к концу лета. Торговые ордера на данные продукты будут направляться через недавно приобретённую биржу Bitstamp, что демонстрирует стратегическое расширение Robinhood в сфере криптовалютных деривативов.
Важным регулятивным достижением компании стало получение лицензии MiCA, позволяющей предоставлять криптовалютные услуги в 31 стране Европейского Союза, что открывает значительные возможности для роста и масштабирования продуктов. В то же время, в США Robinhood пока не получил разрешения на торговлю токенизированными акциями и бессрочными фьючерсами, но выпускает другие новшества для американских клиентов. Среди них выделяется возможность стейкинга Ethereum и Solana, а также расширение функционала торговой платформы с усовершенствованным маршрутизатором заказов, улучшенными графиками и опцией такс-лотов, позволяющей оптимизировать налоговые последствия сделок с криптовалютами. Это свидетельствует о комплексном подходе Robinhood к развитию продукта для разных рынков, учитывающему законодательные особенности и ожидания пользователей. С точки зрения пользовательского опыта, Robinhood позиционирует себя как универсальное инвестиционное приложение, объединяющее традиционные финансовые активы и криптовалюты.
Возможность 24-часовой торговли токенизированными акциями с перспективой передачи токенов на самоконтролируемые кошельки, такие как Metamask, открывает дверь к более тесной интеграции с децентрализованными финансовыми сервисами (DeFi). Это демонстрирует глобальную тенденцию стирания границ между традиционными и цифровыми активами, где блокчейн технологии становятся центральным элементом финансовой инфраструктуры будущего. Такое развитие хорошо вписывается в текущие тренды, когда многие финтех-компании и биржи, включая Coinbase и Dinari, стремятся получить одобрение регуляторов для запуска торгов токенизированными акциями в США. Состояние Robinhood как одного из крупнейших брокеров по объему активов под управлением ($255 млрд на май 2024 года) позволяет компании уверенно продвигать инновационные продукты и влиять на эволюцию рынка. Значительный рост использования пенсионных счетов и удвоение соответствующих активов под управлением свидетельствуют о доверии пользователей и потенциальном спросе на широкий спектр финансовых решений внутри одной экосистемы.
Влияние нововведений Robinhood отражается и на стоимости акций компании, которая за последний год выросла более чем на 290%, достигнув новых рекордных максимумов. Это подчеркивает интерес инвесторов к перспективам цифровизации традиционных финансов через призму блокчейн технологий. При этом важно отметить, что развитие криптовалютных и токенизированных продуктов в Европе может стать своеобразным полигоном для тестирования новых решений, которые после одобрения регуляторов будут доступны и в США, что сделает Robinhood главным игроком в трансформации глобального рынка инвестиций. В целом, запуск собственного Layer 2 блокчейна, расширение токенизации акций и включение бессрочных фьючерсов с обеспечением раскрывают для Robinhood значительные конкурентные преимущества и отражают глубокие изменения, происходящие на пересечении традиционных финансов и блокчейн технологий. Для пользователей это означает появление новых удобных и доступных инструментов для инвестирования, повышение ликвидности и расширение инвестиционных возможностей.
Новая эра цифровых финансов, которую инициирует Robinhood, обещает стать одной из ключевых в развитии мировой экономики, где границы между реальными и токенизированными активами будут всё больше стираться, создавая гибкую, прозрачную и эффективную инфраструктуру для всех участников рынка.
